火鍋は、お祝い事や家族向けの食事という形態から、再現性の高いキッチンワークフロー、各グループへの厳格なチェック、そして週末や夕方のピーク時の確実な供給を備えた、拡張性の高いレストラン形態へと成長しました。ベトナムでは、急速なショッピングモールの発展、若年層、そして大勢で食事をする文化的な嗜好が、フランチャイズやパートナーシップモデルを通じてチェーン展開する上で絶好の環境となっています。消費者の一貫した品質と体験型の食事への需要が高まるにつれ、火鍋セグメントはベトナムの飲食市場において持続的な成長を遂げる最も有望な業態の一つとして台頭しています。

ベトナムの市場概要

ベトナムの食品・飲料（F&B）業界は近年、消費者支出の増加と組織的な外食への移行を反映して力強い成長を遂げています。業界全体の収益は、2021年の442.2兆ドンから2024年には688.8兆ドンに増加すると推定されています。[1]堅調な年平均成長率16%を記録しました。2022年の急回復はパンデミック後の回復を示し、2023年の着実な増加は支出の正常化を反映し、2024年の急増予測は観光、新規モールのオープン、デジタルダイニングチャネルによる新たな勢いを浮き彫りにしています。

ベトナムの食品・飲料売上高 2021-2024

出典： 新規株式公開

この成長はベトナムの中産階級の拡大によって推進されている。[2]可処分所得の増加[3]、そして強力な都市化[4]消費者は、ストリートフードから、一貫性、衛生、現代的なサービスを提供するブランドレストランへと移行しつつある。[5]その結果、国内外のチェーン店はフランチャイズを通じて拡大を加速させており、これにより規模拡大と品質管理の迅速化が可能となっている。[6].

このトレンドの中で、火鍋セグメントは最も拡張性の高いカテゴリーの一つとして際立っています。火鍋の共同体的で共有しやすい性質はベトナムの食文化に合致し、標準化された設備とセントラルキッチンモデルは模倣に最適です。[7]ゴールデンゲートのキチキチやマンワなどのブランドや、ハイディラオなどの国際的プレーヤーは、火鍋フランチャイズがベトナムの食品飲料業界における主要な成長原動力であり続けることを示している。[8].

主な登場人物

ベトナムの火鍋市場は現在、有力な地元企業と確立された国際ブランドの組み合わせによって影響を受けており、それぞれが異なる顧客層に対応し、多様な食体験を提供しています。地元グループは、消費者の嗜好とサプライチェーンネットワークへの深い理解を活かして中価格帯市場を席巻しています。一方、外資系企業は、サービス水準の向上と消費者の選択肢の多様化を実現するプレミアム体験を導入しています。以下の表は、ベトナムの火鍋フランチャイズセグメントの成長と専門化を牽引する主要プレーヤーを示しています。

表1. ベトナム火鍋の主要プレーヤー

出典: B&Company 総合

投資家にとっての機会と課題

参入機会

ホットポットは、オペレーションを標準化し、複数の場所で簡単に複製できるため、フランチャイズに最適なコンセプトです。[9]この方式は、電磁調理器や電気ポットなどの一貫した設備と、厳格な品質管理のもとで中央キッチンで大量に調理できるスープベースに依存しています。[10]食材の準備も、限定的で明確に定義された製品リストによって高度に組織化されており、スタッフのトレーニングや店舗間の統一性維持が容易になります。[11]このモデルは、ベトナムの拡大するショッピングモールや複合開発のネットワークに自然にフィットし、グループでの食事、家族の集まり、映画館やショッピングセンターからの娯楽の来客が安定した顧客基盤を提供している。[12]思慮深いメニュー設計により、レストランは複数のスープの選択肢を可能にするスプリットポットや、高級肉、キノコ、デザート、飲み物のアップセルを通じて収益を向上させることができます。[13]ビュッフェまたはセミビュッフェ形式のサービスシステムは、特に週末やピーク時の効率とテーブルの回転率を向上させます。[14]ゴールデンゲートグループ（GGG）のような国内大手グループの強力な存在感は、集中化されたサプライチェーン、物流ネットワーク、トレーニングプログラムによって新規フランチャイズ加盟店の運営リスクを軽減し、より迅速な拡張性を実現し、市場全体で一貫した品質とブランド基準を確保するのに役立つため、フランチャイズの可能性をさらに高めています。[15].

スマート農業の課題

火鍋レストランの初期投資コストは、適切な換気、強力な電気容量、防火システムが必要となるため、標準的なファストカジュアル形式よりも高いのが一般的です。[16]、そしてモール基準の高品質なインテリア。従業員はソースステーション、スープの補充、そして丁寧なテーブルサービスを担当するため、人員も相当数必要となる。[17].

このようなオープンで社交的なダイニング環境では、サービスの質の低下はすぐに顧客に気づかれます。牛肉、魚介類などの食材の価格[18]特産キノコや特産キノコの価格は変動しやすく、大規模な仕入れや柔軟な価格設定がなければ利益率に影響を及ぼします。海底撈などの高級ブランドが顧客の期待を高め、国内チェーンが最適な立地を求めて競争を繰り広げているため、競争は激化しており、賃料やマーケティング費用が上昇しています。さらに、2023年には複数の大手外食グループが人員削減を行ったことからもわかるように、景気減速は依然として業績に影響を与える可能性があります。こうした状況は、投資家が十分な手元資金を確保し、柔軟な労働戦略を採用して回復力を維持すべき理由を示しています。

Haidilao Vietnam

出典： Haidilao Vietnam

投資家への提案

ベトナムの火鍋フランチャイズ市場に関心を持つ投資家は、まずビジネスモデルとターゲット層を定義する必要があります。バリュービュッフェ、コンベア式のカジュアルな形式、プレミアムな体験型レストランのいずれかを選択することで、必要な投資額、店舗レイアウト、そして人員規模が決まります。[19]コンベア式のコンセプトは効率性とテーブルの回転率の速さを重視しますが、プレミアムな体験を提供するには、より広いスペースとより徹底したスタッフトレーニングが必要です。コスト効率を確保するため、賃貸契約を締結する前に、レストランのデザイン、電気容量、換気システムを最終決定することが重要です。

立地は依然として成功の最も重要な要素の一つです。火鍋は社交的で特別な機会に利用される料理であり、週末や祝日に需要がピークを迎えます。映画館やスーパーマーケットといったエンターテイメント施設が充実したショッピングモールや複合開発地区に立地することで、安定した集客力を維持できます。賃料交渉においては、投資家は開業初期段階において、賃料無料期間や成果報酬など、有利な条件を求めるべきです。

評判の良いフランチャイザーと提携することで、運営リスクを軽減し、学習期間を短縮できます。確立されたプラットフォームは、一元化されたサプライチェーン、研修プログラム、そして検証済みのサプライヤーを提供し、フランチャイジーが一貫した品質と効率性を維持できるよう支援します。投資家は、過度に複雑なメニューではなく、収益性の高いメニュー作りに注力すべきです。スープの選択肢を絞り込み、高級肉やキノコへのアップグレード、魅力的なセットメニューを提供することで、キッチン業務をシンプルかつ効率的に維持しながら、収益を向上させることができます。

優れたサービスはブランドロイヤルティ構築の鍵です。火鍋料理は、スープの補充やソースステーションの維持など、きめ細やかでタイムリーなサービスにかかっています。明確なサービス手順と顧客満足度に基づいたスタッフへのインセンティブは、一貫性と品質の確保に役立ちます。投資家は資金計画も慎重に行い、投資額の10～15%を技術面の調整に充て、食材価格の変動や一時的な低迷に対応できる十分な現金準備金を確保する必要があります。適切なパートナーシップ構造の選択も重要です。新規参入企業にとっては、合弁事業がリソースと地域密着の専門知識をバランスよく提供できる一方、既存の企業はマスターフランチャイズモデルを活用し、複数の都市への迅速な展開を実現できる可能性があります。

まとめ

ベトナムの火鍋市場は、標準化されたバックヤード業務、再現性の高い仕込み、そしてグループ客を惹きつけ、ピーク時には満席となるような共同ダイニング体験など、フランチャイズ展開に非常に適しています。国内プラットフォームは成功モデルを確立し、一方、海底撈（ハイディラオ）のような国際ブランドはより高いサービス基準を設定し、プレミアムレベルで市場を拡大してきました。投資家にとって、成功の鍵は新規性よりも運営規律にあり、合理化されたメニュー、強固なサプライチェーン、効率的なサービス、そして現実的なリターン期待に重点を置くことです。明確なビジネスモデルを選択し、信頼できるプラットフォームのサポートを活用し、週末の需要に合わせて店舗と人員配置を調整することで、ベトナムの小売ネットワークが拡大する中で、持続可能なユニットエコノミクスと複数都市への展開を成功させることができるでしょう。

*ご注意: 本記事の情報を引用される場合は、著作権の尊重のために、出典と記事のリンクを明記していただきますようお願いいたします。

[1] https://ipos.vn/bao-cao-nganh-fnb-2024/

[2] https://www.vietnam-briefing.com/news/understanding-vietnams-middle-class-size-spending-patterns-and-opportunities-for-businesses.html/

[3] https://retailasia.com/videos/vietnams-middle-class-eyes-higher-disposable-income-2027

[4] https://www.mordorintelligence.com/industry-reports/vietnam-food-service-market

[5] https://news.tuoitre.vn/vietnams-fb-market-sees-foreign-players-thrive-amid-domestic-chains-challenges-103250907140934146.htm

[6] https://b-company.jp/vietnams-fb-franchising-industry-from-expansion-to-consolidation/

[7] https://fmsfranchiseasia.com/franchise-market-in-vietnam/

[8] https://daibieunhandan.vn/vuot-mat-golden-gate-chuoi-lau-haidilao-tai-viet-nam-do-nu-giam-doc-9x-dieu-hanh-co-doanh-thu-hang-nghin-ty-moi-nam-10370083.html

[9] https://www.researchgate.net

[10] https://supy.io/blog/why-central-kitchens-in-restaurants-are-the-key-to-consistent-quality/

[11] https://www.tryotter.com/resource/wiki/what-is-a-hot-pot-restaurant

[12] https://dpointernational.com/food-industry-news/hotpots-bbqs-dining-are-the-new-craze-in-vietnam/

[13] https://www.marketreportanalytics.com/reports/hot-pot-with-food-246034

[14] https://hanoitimes.vn/vietnam-fb-industry-in-2024-continues-growth-with-new-trends-326464.html

[15] https://cafef.vn/van-hanh-gan-400-nha-hang-chu-chuoi-gogi-manwah-moi-ngay-bo-tui-hon-18-ty-dong-doanh-thu-188250401111234097.chn

[16] https://vietnamlawmagazine.vn/law-sets-out-more-fire-safety-requirements-for-residential-commercial-buildings-73553.html

[17] https://www1.hkexnews.hk/

[18] https://vietfishmagazine.com/fisheries/predicted-seafood-price-surge-by-late-2024-trends-and-opportunities-for-farmers.html