电子制造业：越南准备通过本地化提升价值链吗？

电子制造：越南准备通过本地化提升价值链吗？

259 月2025

B&Company

电气和电子产品 / 制造业

B&Company 是自 2008 年起在越南成立的首家专门从事市场研究和投资咨询的日本公司。

在“越南简报”版块，B&Company的年轻研究员将及时提供有关越南产业趋势、消费趋势和社会动向的信息。

本文以英文撰写，其他语言版本使用自动翻译。请以英文版本为准，了解准确内容。虽然我们努力确保原文信息的准确性，但请单独检查每条信息。解读和未来展望均为每位研究者的个人观点。

越南电子产业发展迅速，已成为重要的经济支柱和全球制造业中心。凭借强劲的出口表现，该产业展现出巨大潜力，但仍然依赖组装、国内附加值较低以及外商直接投资。

近年来，越来越多的越南企业加入了三星等大型企业的供应链，标志着本地化进程的进展，尽管这些领域仍处于低价值阶段。政府正在出台明确的政策，尤其是在半导体领域。为了提升价值链，越南需要采取大胆行动，克服系统性挑战，从“工厂”转型为高价值的全球供应链目的地。

规模及经济贡献概况

电子行业已成为越南经济增长的关键驱动力之一，占整个制造业的17.8%（根据VCCI 2023年报告），确立了其作为先锋领域的地位[1]。行业出口规模显著增长，2024年正式突破1000亿美元大关，创2013年以来最高水平。其中，2024年电子行业出口总额达近1265亿美元，比2023年增长155.31亿美元，占全国出口总额的三分之一以上。

其中，计算机、电子及零部件行业2024年将达到725.8亿美元，较2023年增长26.6%；手机及零部件行业2024年将达到539亿美元，较2023年增长2.9%。[2]

2014-2024年电子产品、计算机及零部件出口额

单位：亿美元

数据来源：越南统计总局（GSO）、越南海关

这一现实表明，电子行业已成为重要支柱，即使在全球经济充满挑战的背景下仍保持高增长率。据越南统计总局的数据，计算机、电子产品和零部件的出口额以 69 亿美元领先，比 2024 年同期增长 29.1%。这一强劲增长率部分得益于全球供应链的转移以及全球领先科技公司在越南的存在。然而，规模的增长并不意味着国内价值的增加。行业报告显示，该行业约 95% 的出口价值仍然属于 FDI 部门，表明增长主要来自装配和加工活动，而不是核心技术能力。这些公司仍然将研发、芯片设计和品牌开发等带来最高价值的核心活动保留在其本国。[3]

然而，战略转变已经开始。越南意识到当前增长模式的局限性，正在采取审慎的措施，迈向更高价值阶段。

越南电子产业国产化水平情况

尽管出口额取得了强劲增长，但越南电子行业的本土化率仍然很低，仅为约 5-10%[4]，显示出对全球供应链的高度依赖。

越南电子产业的本地化

来源：Vietnamnews.vn

越南目前有超过2000家企业参与电子行业，占企业总数的54.8%，但大多数是中小企业，主要进行简单的加工步骤，并没有真正掌握技术或设计。[5] “能生产”和“能掌握”技术之间的巨大差异是一个核心问题。国内企业可以生产电视机、手机等电子产品成品。[6]，但大部分仍采用进口零部件组装。[7]

越南国内企业参与三星等大型外商投资企业的供应链，但作用有限。目前，三星供应链中共有340家越南企业，但只有约35至39家企业是一级供应商。此外，越南企业主要供应耗材、包装和印刷产品，其供应价值与这些企业的零部件需求相比微不足道。[8]

越南电子行业对进口的依赖程度巨大，2024年计算机、电子产品及零部件进口额突破1020亿美元大关，首次突破1000亿美元大关，比上年增长21.4%。[9] 这一类别占2025年前8个月全国进口总额的近36%。最大的进口供应来自中国，2025年8月达到334.8亿美元。[10]

半导体芯片是越南最重要的进口类别之一。越南国内企业几乎无法在芯片研发、设计和生产方面实现自给自足，而必须完全依赖进口。加工芯片的短缺给越南从消费电子产品到汽车等诸多制造业带来了困境。[11]

现行政策和支持机制

第68/QD-TTg号决定设定了一个雄心勃勃的目标，即到2020年满足45%的国内需求，到2025年满足65%的国内需求。但最近的专家分析表明，电子行业的实际国产化率仅为510TP3T左右。这一差距凸显了采取新的、更切合实际的方法的必要性。

政府当前的战略已将重点从产品本地化转向增值，其更为温和但具有战略意义的目标是到 2030 年实现电子和半导体行业 10-15% 的增值。[12] 这种转变反映了一种更加成熟的政策制定思维，即专注于抓住全球供应链中的高价值阶段（例如设计、包装和测试），而不是追求表面指标。

越南半导体和电子产业

来源：政府新闻

越南的半导体和电子产业发展战略至2030年，并展望2050年，建立在突破性公式C = SET + 1的基础上。[13] 该公式专注于开发专用芯片（年代专业化、高素质的人力资源（电视人才），并建立生态系统（埃生态系统）使越南成为一个安全的目的地（+1）在全球半导体供应链中占据重要地位。越南没有试图与芯片制造领域的巨头竞争（这过于昂贵和复杂），而是选择了一条更为务实的道路，专注于设计、封装和测试等阶段，在这些阶段，知识和地理位置起着决定性的作用。[14]

具体支持政策包括优惠税率，例如，对高科技投资项目，可享受10%的企业所得税优惠税率，期限15年。[15] 此外，政府正在研究设立投资支持基金，吸引战略投资者和跨国公司。另一项重要机制是建立“一站式服务”机制，简化行政手续，为半导体企业创造更有利的投资环境。 [16]