半导体行业供应链及越南的参与

半导体产业供应链及越南的参与

272 月2025

B&Company

电气和电子产品

*在此栏目中“越南简报”，B&Company的青年研究人员将及时提供有关越南的产业趋势、消费趋势、社会动向等信息。

虽然我们努力确保原始信息的准确性，但请单独检查每条信息。解释和未来展望是每位研究者的个人观点。

越南半导体产业发展势头良好，得益于政府的政策支持，加上资源丰富、劳动力充足，尽管仍处于发展初期，但已逐渐成为全球供应链中的重要一环。

越南半导体产业概况

越南的半导体行业正处于强劲的增长轨迹。预计到 2025 年，半导体市场的收入将达到 210 亿美元，较 2024 年增长 18%，过去五年增长 49%，令人印象深刻。预计从 2025 年到 2029 年，市场将继续以 10% 的复合年增长率扩张，最终到 2029 年达到 310 亿美元的总价值[1].

越南半导体行业收入

单位：亿美元

来源: 统计局

越南拥有发展半导体供应链的重要机会。政府已出台各种支持政策，以促进半导体业务发展。最新的是 2024 年 9 月颁布的第 1018/QĐ-TTg 号决定，旨在加速越南半导体市场的发展。该战略路线图概述了越南到 2030 年的半导体发展战略，长期愿景是到 2050 年实现 1000 亿美元的半导体收入[2]此外，越南的“稀土”储量居世界第二位，而稀土是半导体的关键材料。截至2024年，越南估计拥有2200万吨“稀土”，占世界总量的18%以上。[3]

越南参与半导体供应链

半导体供应链主要包括三个阶段：设计/研究、制造和组装-测试-封装。目前，越南主要专注于设计/研究，而对其他两个阶段的参与仍然非常有限。

在设计和研究阶段，主要产品是芯片组。FPT Semiconductor 是越南唯一的代表，专门设计和开发用于智能应用、医疗保健等的电源管理和物联网平台的芯片。这些设计随后转移到韩国工厂进行生产和封装[4]该公司还设定了到 2024-2025 年在全球交付 2500 万颗芯片的目标[5]同时，中国代表胜宏科技在越南的印刷电路板项目获得批准，总投资额为 2.06 亿美元。该公司预计 2026 年工厂将完工[6].

相反，在制造阶段，企业专注于生产电路板和半导体产品，只有国际公司参与其中，包括中国的 Micro Component，以及韩国的三星和 Hana Micro。三星在投资超过 20 亿美元扩大生产后，没有进一步的投资动向[7]预计到2025年底，Hana Micro将把总投资额增加到10亿美元以上[8]此外，在政府大力支持该行业的情况下，Viettel 计划于 2030 年在越南完成半导体制造工厂的建设，成为越南第一家进入这一阶段的国内企业[9].

在组装、测试和封装领域，电子元件是主要产品，其中美国安靠科技是主要参与者，其研究重点是系统级封装 (SiP) 半导体。该公司还宣布计划到 2025 年 10 月将产能从每年 420 吨扩大到每年 1,600 吨[10]而英特尔则专注于企业级半导体产品相关研究，并于2021年底停止了投资活动。当时，其总投资额已超过10亿美元[11].

越南的半导体供应链公司

来源：B&Company 编译

越南半导体供应链面临的挑战

越南有重大机遇深化其在半导体供应链中的参与。然而，越南参与半导体行业仍面临挑战。首先，缺乏高质量的人力资源。2024 年，越南每年需要约 150,000 名工程师，但该国目前只能满足这一需求的 60%。具体来说，仅半导体行业每年就需要 5,000-10,000 名工程师，但供应量满足不到这一需求的 20%[12]其次，行政法规和程序复杂。越南的进出口和通关法规和行政程序有时耗时长，而且缺乏透明度。这增加了企业进口生产原材料的成本和延误。最后，先进技术的获取渠道有限是阻碍越南在该行业发展的最大障碍之一。由于成本高昂和法律要求复杂，越南企业往往难以获得尖端技术。此外，采用新技术的延迟将影响越南科技企业在全球市场的竞争力。